Inflação Real: O Que Ninguém Te Conta Sobre o Verdadeiro Impacto no Seu Dinheiro
Se você acredita que a inflação real é apenas o IPCA, está sendo enganado. Mas se você acha que ela está fora de controle, também está caindo em uma armadilha. Quem se beneficia dessas narrativas? E, mais importante, como você pode se proteger e investir de forma inteligente?
O que a renda fixa te mostra – e o que ela esconde
A maioria dos produtos de renda fixa promete rentabilidade “acima da inflação”, mas qual inflação? O IPCA. Esse é o índice oficial, e sim, ele mede a variação de preços de uma cesta ampla de produtos e serviços. Mas será que isso reflete a perda real do seu poder de compra? Não exatamente.
O IPCA é uma média ponderada que dilui altas expressivas em categorias específicas, como alimentos, transportes e moradia. Isso significa que, para algumas pessoas, a inflação percebida pode ser muito maior, enquanto para outras pode ser menor. Mas a verdadeira questão vai além disso: o que realmente impacta a perda do poder de compra é a inflação real do M2.
Inflação real e o impacto do M2
Se você quer entender a inflação real, precisa olhar para o M2, que mede todo o dinheiro em circulação, incluindo depósitos bancários e papel-moeda. Se a quantidade de dinheiro cresce mais rápido do que a produção de bens e serviços, a consequência inevitável é a desvalorização da moeda. Nos últimos anos, o Brasil viu um aumento expressivo no M2, especialmente durante a pandemia, quando foram injetados bilhões na economia.
Mas aqui entra um ponto crucial: nem todo aumento do M2 gera inflação automática. Se esse dinheiro fica represado nos bancos ou em ativos financeiros, ele não pressiona os preços imediatamente. No entanto, quando esse capital volta ao mercado, pode acelerar a inflação e corroer o poder de compra.
Os influencers financeiros e a manipulação da percepção de inflação
Se de um lado o governo apresenta um IPCA que não reflete toda a realidade, do outro temos influencers financeiros pintando um cenário de caos absoluto. Eles adoram exibir um carrinho de supermercado que subiu 150% e usar isso como prova de que a inflação real está muito maior do que dizem. Mas isso é apenas uma fatia da verdade.
A inflação percebida é diferente da inflação real. O que esses influencers fazem é selecionar os itens que mais subiram para criar uma sensação de pânico. Enquanto isso, outros produtos podem ter ficado estáveis ou até mais baratos. É um jogo psicológico que impede as pessoas de tomarem decisões racionais.
E aqui entra a pergunta que poucos fazem: se a economia brasileira estivesse realmente tão ruim, por que grandes investidores estrangeiros continuam despejando dinheiro no Brasil?
O risco Brasil realmente existe? Ou há oportunidades escondidas?
O Brasil é um país de risco? Sim, mas todo investimento tem risco. O que poucos falam é que a renda fixa brasileira oferece um dos melhores prêmios de risco do mundo. Se fosse tão ruim investir aqui, por que fundos estrangeiros estão cada vez mais presentes? Por que os títulos públicos atrelados à inflação oferecem retornos tão expressivos?
A verdade é que a renda fixa no Brasil não só supera a inflação real do IPCA, mas muitas vezes também supera a inflação implícita no crescimento do M2. Mas para aproveitar essas oportunidades, é preciso entender o mercado e não cair em narrativas exageradas.
Como se proteger e investir de forma inteligente
- Não acredite apenas no IPCA, mas também não caia na armadilha de achar que a inflação real está fora de controle.
- Acompanhe o crescimento do M2 e como ele impacta a economia real.
- Se investir no Brasil fosse tão arriscado, investidores estrangeiros não estariam aproveitando os juros altos.
- Existem oportunidades incríveis na renda fixa que superam a inflação real, mas elas exigem conhecimento e estratégia.
No final do dia, a pergunta que você precisa se fazer é: você quer agir com base em fatos ou em narrativas que te paralisam? O mercado sempre terá ruído, mas quem sabe analisar os dados reais consegue tomar as melhores decisões. Afinal, muitos influencers financeiros vendem cursos, assessoria, e muitas vezes estão amarrados a divulgação de plataformas. Portanto eles não contam toda a verdade, por outro lado, o governo quer fazer você acreditar que a inflação não subiu tanto assim. Dessa forma, é mais do que importante entender o M2 e ter uma visão realista e não perder as boas oportunidades que o país oferece. Nós aqui na Meelion queremos trazer cada vez mais para você informações transparentes do mercado, a realidade, e isso irá se refletir em como iremos trazer os ativos e seus comparativos.
Fique atento as novidades da Meelion.
